Европейские политики могут себя поздравить — с помощью санкций им удалось сократить экспорт из ЕС в Россию до рекордно низких уровней, невиданных с 2003 года. А поставки некоторых особенно важных для российской промышленности категорий товаров вообще упали до нуля, следует из данных Евростата за июнь.

Однако эти же данные показывают, что сокращение прямых поставок — это лишь часть картины. Несколько не присоединившихся к санкциям стран взяли на себя роль посредников, через которых Россия по-прежнему получает европейские товары и оборудование.

Проблема с обходом санкций через третьи страны известна давно — через два с лишним года после введения жестких санкций украинцы продолжают находить недавно выпущенные западные комплектующие в падающих на их города российских крылатых ракетах. Но полностью закрыть западный критический экспорт в Россию не представляется возможным, поэтому постепенно архитекторы санкций меняют стратегию, повышая цену обхода запретов.

Убыло и прибыло

По данным Евростата, экспорт из ЕС в Россию в июне 2024 года составил 2,4 млрд евро. Это не только в три раза меньше, чем в том же месяце последнего довоенного 2021 года, но и самый низкий показатель с 1 января 2003 года — причем без поправок на инфляцию.

Особенно впечатляющее падение произошло в категории машин и оборудования, где сумма импорта в Россию из ЕС сократилась в июне до одной десятой от показателя июня 2021 года (до 365 млн с 3,5 млрд евро). В санкционных категориях экспорт предсказуемо упал вообще до нуля.

Но это еще не означает безоговорочного успеха санкционной политики. Достаточно добавить в рассмотрение несколько стран, не присоединившихся к санкциям, и мы увидим резкий рост импорта из ЕС как раз по тем позициям, которые нужны России и в которых у нее обвал закупок. Причем все это заметно даже без учета Китая — его объемы импорта из ЕС настолько огромны, что относительно небольшие изменения, теоретически связанные с Россией, теряются на общем фоне.

Возьмем, к примеру, электрогенерирующее оборудование. Его экспорт в Россию стремительно снижался с началом полномасштабного вторжения в Украину и введения санкций. В июне этого года он составил всего 30 тысяч евро против 35 млн тремя годами ранее, что на 99,91% меньше.

Но за то же время Турция увеличила импорт этого оборудования из ЕС на 42%, а ОАЭ в пять с половиной раз — до 48,7 млн и 54,8 млн евро соответственно. Столь резкий рост сложно объяснить исключительно внутренними причинами и инфляцией — например, в ОАЭ потребление энергии выросло всего на четверть, а в Турции и того меньше.

Другой важнейший для российской экономики товар — детали самолетов. В довоенный июнь Россия закупила их в ЕС на 13 млн евро, а сейчас там ноль. Зато Эмираты увеличили такой импорт почти в 15 раз, до 23,6 млн евро, а Турция — на треть, до 12,7 млн. Скептики могут указать на комбинацию естественного роста и инфляции, но этим вряд ли можно полностью объяснить пятнадцатикратный рост.

Интегральные микросхемы — еще один ключевой и дефицитный в России европейский импорт. В июне 2021 года Россия ввезла их на 56 млн евро, а спустя три года — всего на 2,3 тысячи евро. Да, основную часть необходимых микрочипов Россия теперь покупает в Китае, но, судя по данным Евростата, что-то поступает и из Европы через третьи страны. Иначе трудно объяснить восьмикратное, до 37 тысяч евро, увеличение поставок чипов из ЕС в Армению и увеличение экспорта в Турцию до 25 млн евро в июне этого года, хотя тремя годами ранее было всего 14 млн.

Порой такой обход санкций через третьи страны приводит к поставкам, кажущимся абсурдными. Например, до начала полномасштабного вторжения России в Украину морское навигационное оборудование из ЕС мало интересовало покупателей в Армении и Кыргызстане — ведь у этих стран нет выхода к морю. Но после введения санкций спрос неожиданно вырос и составляет в отдельные месяцы сотни тысяч евро, достигнув в январе этого года почти миллиона евро в Кыргызстане и 6,5 млн в Армении.

Двойное давление

Европейские политики и архитекторы санкций признают проблему. Введенный в конце июня 14-й пакет санкций ЕС среди прочего нацелен на борьбу с реэкспортом. В отличие от США, ЕС исторически противится введению вторичных санкций, но предложенные меры близки к ним.

Теперь ЕС требует от европейских экспортеров, включая их дочерние компании, «прилагать все необходимые усилия» для выявления конечного покупателя. В случае невозможности убедиться, что товар не будет реэкспортирован в Россию, ЕС рекомендует контракт не заключать.

Иными словами, ответственность за то, что европейские детали, станки или микрочипы не окажутся после поставок в третью страну в России, возложили на европейских продавцов. ЕС же оставляет за собой функцию контроля продавцов и производителей, угрожая исками и штрафами пойманным нарушителям. Причем не только тем, кто сознательно шел на реэкспорт, но и тем, кто не проводил или проводил недостаточно тщательно предконтрактную проверку.

Также новые меры требуют от европейских экспортеров включать в контракты на продажу товаров двойного назначения и передовых технологий в третьи страны запрет на использование их в России или в производстве товаров для России. Европейские продавцы теперь должны принимать специальные меры, включая оценку рисков и предварительную оценку покупателя, чтобы лицензированный экспорт не оказался в России. Нарушителям будут грозить штрафы, отзыв экспортных лицензий и даже уголовное преследование директоров компаний.

В целом все эти требования подразумевались в неявной форме и раньше, но теперь они кодифицированы и будут применяться на уровне ЕС, а не только на национальном уровне входящих в него стран. Новые положения вступают в силу 26 декабря 2024 года, а для уже существующих контрактов допускается полгода на завершение поставок.

При этом европейские чиновники в частных беседах признают, что даже такие меры не решат проблему реэкспорта полностью. Сил на проверку всех поставок в третьи страны все равно не хватит. Внимание сосредоточат на товарах, важных для российского ВПК и промышленности в целом. То есть на реэкспорт дамских сумок и мужских костюмов будут смотреть сквозь пальцы, а на микрочипы и лопасти корабельных винтов — нет.

Такой подход ЕС отличается от американского, который нацелен на отлов нарушителей по всей планете и введение вторичных блокирующих санкций против посредников, в первую очередь — финансовых. Это уже вызвало многочисленные задержки, а порой и полную остановку расчетов российских компаний через банки в Турции, Эмиратах и Китае.

Однако ни американские вторичные санкции, введение которых предусмотрено декабрьским указом президента США, ни меры 14-го пакета ЕС не остановят поток подсанкционных товаров в Россию полностью. Для введения полного торгового эмбарго Западу пришлось бы пойти на слишком резкие шаги, вплоть до тотального исключения России из мировой торговли и готовности применять силу для обеспечения запретов. На это Запад, особенно ЕС, пойти не готов. Не готов он и вводить какие-то квоты для стран-посредников, поскольку это нарушает принципы свободной торговли.

Тем не менее вводимые меры подрывают работу российской экономики в целом и ВПК в частности. Американские вторичные санкции создают многочисленные проблемы с прохождением платежей через третьи страны, включая Китай. Транзакции идут дольше, если вообще проходят. Платежи приходится проводить через мелкие банки третьих стран, которые не очень боятся потери американского рынка, что снижает надежность и повышает издержки. По мере ужесточения надзора приходится увеличивать цепочки платежей, прибегать к экзотическим формам оплаты, например через цифровые валюты и физическое золото.

Европейские меры приведут к проблемам на стадии заключения контрактов — они будут дольше получать одобрение, чаще откладываться и отменяться. Для обхода все более жестких правил европейского надзора российские покупатели будут создавать все более сложные системы прокладок и посредников, растаможивать товары в третьих странах и потом уже ввозить их в Россию. Это удлинит торговые цепочки, увеличивая риски и тормозя доставку, создавая непрогнозируемые кризисы поставок и поднимая цены. А это, в свою очередь, будет поддерживать инфляционное давление и снижать эффективность экономики в целом.

Полного, непробиваемого эмбарго на поставки в Россию санкционных товаров добиться невозможно. Реалистичная цель — увеличивать цену обхода запрета на экспорт для российской экономики. Даже без введения новых секторальных ограничений ужесточение контроля за посредниками и экспортерами само по себе существенно увеличивает санкционное давление, затрудняя работу российского ВПК и других отраслей.

Александр Коляндр, Carnegie